本书是作者10年深耕研究供应链金融领域的之作，书中，作者以产业链数字金融大数据模型、信用风控理念为基础，介绍了供应链金融交易模式对应的风险分类、识别、计量、转移、控制、管理，也分享了供应链金融创新应用例如区块链、信用保险等外部工具，以及在规避金融风险方面的案例等，讲解了供应链金融的方方面面。本书以金融科技手段为支撑，构建了多方参与的产业链金融服务体系，主要参与供应链金融大数据风控、是多项相关领域，助力读者提升供应链金融风险意识、提高其应对风险的能力等。目录1.1供应链金融，助力产业升级1.2供应链金融的源起之路1.2.1降本增效：产业链推动供应链效能提升1.2.2寻求突破：金融体系结构性调整之需1.2.3国家支持：供应链金融的政策助力1.2.4科技驱动：金融变革下的新生产工具1.3供应链金融生态共生共赢1.4供应链金融特征观察1.5供应链金融方兴未艾1.6供应链金融投融资市场一瞥1.6.1创投产业投资格局1.6.2创投追捧细分行业1.6.3产业集群区域

我曾在《供应链金融原理》一书中将风险流定义为供应链中除了物流、资金流和信息流之外的第四种流动,它随着三种流在企业间的流动而动态变化,并且具有可评估和可传递等特征。由于风险在供应链金融中的重要性,如何区分可消除风险和不可消除风险,量化主体信用风险和系统性风险,以及确定风险定价机制自然成为产业界供应链金融风险管理的核心问题。
风险流是一个新的概念,需要开发新的工具和方法来进行度量和管理。目前,风险流并未在传统供应链三种流动中得到充分体现,而且由于供应链中各个主体对风险的评估和承受能力也有所不同,因此如何制定统一的风险衡量标准、公认的风险度量机制及科学的风险指数评估方法,是亟待解决的关键问题。当前,大部分企业所面临的困境就是无法准确衡量风险,最终可能导致无法及时获得银行融资而破产。对于一般供应链企业来说,破产风险与波动性相关,小风险是可控的,但极端风险可能会放大传播并引发供应链中断。就供应链而言,风险是无法完全消除的,但可以被转移,通过信息互通、企业互助、上下游互保及购买保险工具等方法实现风险转移和分担。
理论上,当今的数智技术可以为风险流管控提供强有力的支持。供应链上的企业借助互联网、物联网、大数据、云计算、区块链、人工智能等技术,在数据驱动下对全层级供应链的各种组织活动及其业务流程与模式,实现智能化风险防控。各个供应链层级都能为供应链的风险控制提供多样化的方案,在供应链的关键节点建立高信用、可拆分、可流转、可融资且可控的风险外部转移机制,以便在必要时进行干预,避免风险演变成系统性风险。然而,现实中的风险防控远比理论设想的更加困难。在数智时代背景下,如何将风险防控方法和技巧实际应用并发挥事半功倍的作用,产业界却鲜有公开介绍。
芦淑娟女士的《远离风险的供应链金融》一书正是这些产业界行之有效的风控方法和技巧的总结。她为供应链金融风险流管理提供了产业界可以实际应用的整体性框架和深入见解。作者凭借十余年供应链金融量化经验，结合实际案例详细阐述了如何衡量风险流,如何区分供应链金融中的行业风险及主体信用风险,以及如何通过风险管理策略、保险工具、数字技术等降低或消除这些风险。无论你是供应链金融的从业者还是研究者,这本书都将为你提供宝贵的参考和指导,对于希望提高供应链金融风险管理能力的企业和个人来说,这是一本不可多得的参考书籍。

蔡港树美国圣塔克拉拉大学教授2024年3月于硅谷供应链风险流的思考远离风险的供应链金融00
在当今复杂的商业环境中，供应链金融已经变得至关重要。它不仅是一种金融工具，更是连接企业、供应商和客户的纽带，促进了商业流程的顺畅运转。与此相伴的风险管理变得越来越重要，如何平衡风险管理和业务发展的矛盾，如何面对平衡信用风险管理中的“不可能三角”：“评级、限额、定价”，如何在产品设计中恰当考虑风险因素，是日常工作中时刻要面对的问题。
供应链金融生逢其时，伴随近20年IT技术蓬勃发展，供应链数字化建设使得信息结构化，为金融融入产业链奠定数据基础。同时，近年来基于大数据的金融科技极大提升了量化风险及预测风险的能力，通过使用供应链过程数据，供应链金融对不同行业、不同规模的企业进行风险画像及风险量化，使得供应链金融能够下沉服务更多的中小企业，扩大金融服务边界的同时降低了金融服务的成本，这也是金融科技区别于传统金融机构的最大之处。
这本书将带领读者深入了解供应链金融和风险控制的核心理念和实践应用，从基础知识到前沿技术，全面展示这个日益复杂且令人振奋的领域。将探讨供应链金融在商业中的作用，风险控制的基本原理与实践及其对企业战略和日常经营的影响。
无论您是金融专业人士、风险管理者、企业管理者，还是对供应链管理感兴趣的学者，这本书都将为您提供宝贵的见解和非常实用的建议。让我们一同探索供应链金融风险管理的奥秘，助力企业远离风险，健康发展。


郜燕军联想金服CEO2024年5月15日于北京

远离风险的供应链金融序言00第一章初识供应链金融01供应链金融，助力产业升级/302供应链金融起源之路/5一、降本增效：产业链推动供应链效能提升/5二、寻求突破：金融体系结构性调整之需/13三、国家支持：供应链金融的政策助力/16四、科技驱动：金融变革下的新生产工具/1903供应链金融特征观察/22一、贸易自偿性/22二、行业逆周期性/23三、长期稳定性/25四、信贷整体性/25五、风险易控性/2504供应链金融方兴未艾/2705供应链金融投融资市场一瞥/30一、创投产业投资格局/30二、创投侧重细分行业/31三、产业集群区域影响力/33四、企业生命周期与投融资/34第二章供应链金融信用风险管理01从供应链全球危机看信用风险积聚/3902从供应链金融生态环境看风险来源/42一、供应链金融生态环境/42二、外生风险：不可分散风险/44三、内生风险：可分散风险/4503供应链金融信用风险量化:主动防范风险/4804供应链金融企业主体评价指标体系/50一、供应链风控指标体系/50二、企业风险评估指

芦淑娟毕业于意大利米兰理工大学（欧洲前20强大学之一），国家公派硕士现为联想（天津）商业保理有限公司大数据总监兼产品总监从事供应链金融10余年，拥有多项风险管理算法发明专利，提供供应链金融多项解决方案。2022年，获中国商业保理行业十周年个人奖项“英才奖”，发奖单位为中国保理商业协会；2023年，被聘为中国物流与采购联合会特约研究员；2020—今，受邀任《供应链管理》期刊外审专家。

不同视角下供应链金融风险研究与实践，为更好的管理风险提供全方位解决方案，构建供应链金融风险模型体系及实践方法，平衡信用风险管理中的“不可能三角”：“风险、定价、限额”；